Неттинг счёт и его отличия от Хеджинг счёта: расставляем по полочкам | R Blog RU – RoboForex

В общем, неттинг это простыми словами процедура, которая подразумевает проведение зачета взаимных требований и выявления обязательств контрагентов

Понятие неттинга и потребность в нем

На сегодняшний день в деловых кругах начал активно применяться такой инструмент, как зачет встречных требований. Он помогает не только выполнить условия соглашения перед контрагентом, но и сэкономить на издержках.

В общем, неттинг это простыми словами соглашение, которое предусматривает согласованный и взаимный зачет обязательств контрагентов.

Он является частью клиринга и относится к числу наиболее оптимальных способов зачета в международной практике.

В дословном переводе термин неттинг обозначает получение чистого остатка. Он относится к числу наиболее оптимальных способов зачета в международной практике и предназначен для того, чтобы упростить расчеты и сократить транзакционные расходы.

Почему существуют две разные системы учета счетов?

Почему существуют две разные системы учета счетов?

Дело в том, что система Неттинг счетов изначально применялась при торговле на фондовых биржах. После появления рынка Форекс была предпринята попытка немного упростить торговлю и контроль за открытыми позициями. Это, в свою очередь, дало трейдерам возможность торговать одним инструментом по разным торговым стратегиям с использованием одного и того же торгового счёта.

Давайте разберем эти системы на простых практических примерах.

Неттинг

Неттинг (англ. Netting) — часть клиринга, процесс, при котором денежные требования клиента зачитываются против его денежных обязательств. По результатам неттинга для каждого клиента определяется чистое сальдо — позиция.

Wikimedia Foundation. 2010.

Синонимы

:

Смотреть что такое “Неттинг” в других словарях:

  • неттинг — зачет 1. Согласованный зачет позиций или обязательств торговыми партнерами или участниками. Неттинг сокращает большое число индивидуальных позиций или обязательств до меньшего числа обязательств или позиций. Неттинг может принимать несколько форм …   Справочник технического переводчика

  • Неттинг — часть клиринга, процесс, при котором денежные требования клиента зачитываются против его денежных обязательств. По результатам неттинга для каждого клиента определяется чистое сальдо позиция. По английски: Netting Синонимы: Многосторонний… …   Финансовый словарь

  • Неттинг — взаимная компенсация обязательств с одинаковыми сроками между двумя и более партнерами, сторонами сделки для выявления чистой позиции под риском. Словарь бизнес терминов. Академик.ру. 2001 …   Словарь бизнес-терминов

  • неттинг — сущ., кол во синонимов: 2 • зачет (18) • компенсация (16) Словарь синонимов ASIS. В.Н. Тришин. 2013 …   Словарь синонимов

  • НЕТТИНГ — 1) сокращение числа валютных сделок путем их укрупнения и согласования действий всех участников торгов и подразделений биржи; 2) взаимная компенсация обязательств и активов, банковских сальдо между филиалами банка или несколькими банками. Такая… …   Экономический словарь

  • Неттинг — Процедура проведения зачета встречных однородных требований и определения обязательств участников клиринга по сделкам с ценными бумагами клирингового пула …   Депозитарных терминов

  • НЕТТИНГ — 1) взаимная компенсация обязательств и активов, банковских сальдо между филиалами банка или несколькими банками. Такая операция позволяет достичь экономии на банковских комиссионных и уменьшает валютные риски; 2) сокращение числа валютных сделок… …   Энциклопедический словарь экономики и права

  • “НЕТТИНГ” — процесс взаимозачета стоимостей уравновешивающих продаж и покупок, в первую очередь продаж и покупок фьючерсов, опционов и форвардных сделок с иностранной валютой. Эту услугу обычно предоставляет бирже или рынку клиринговая палата …   Большой бухгалтерский словарь

  • НЕТТИНГ — взаимная компенсация обязательств с одинаковыми сроками между двумя и более лицами, в том числе между филиалами банка или несколькими банками для выявления чистой позиции под риском; может быть письменным контрактом или осуществлять на основе… …   Большой экономический словарь

  • НЕТТИНГ — NETTINGМетод очищения счетов, т. е. метод или процедура бухучета, позволяющая дефицитное сальдо по счету в текущем периоде переносить в качестве входящего остатка, компенсировать в следующем за текущим периоде …   Энциклопедия банковского дела и финансов

Описание

Клиринг — процедура финансовых оборотов, в которой клиринговый субъект работает в качестве посредника, и принимает на себя роль покупателя и продавца в данной транзакции с целью обеспечения заказов между двумя сторонами. Такая практика используется обычно в международном обороте между предприятиями. По-другому такие транзакции называют ещё компенсационными транзакциями.

Клиринг также используется в банковском деле, как «очищение» взаимных обязательств, работая циклически. Для выполнения этих функций банки часто используют клиринговые центры. Таким образом клиринг выступает формой безналичных двусторонних или многосторонних расчётов в системе платежей.

Основой клиринга могут быть также торговые договоры, которые подписываются с целью уравновешивания стоимости в оборотах и определяющие количество и тип товаров, а также платёжные договоры, которые устанавливают условия выполнения расчётов между партнёрами. Оплата наличными может быть реализована только между двумя партнёрами. Она выравнивает балансовую разницу в конечном сальдо сторон, как двух- или многосторонних обязательств, которые являются следствием соглашений гражданско-правовых, публично-правовых, или соглашений смешанного характера.

Различают виды клиринга: банковский, между предприятиями, между государствами (двусторонний и многосторонний). Клиринговые учреждения по форме собственности делятся на частные и государственные.

В Российской Федерации клиринговое учреждение создаётся на основе любой формы собственности, предусмотренной законодательством Российской Федерации, и осуществляет свою деятельность на коммерческой основе.Также клиринговое учреждение может осуществлять свою деятельность на некоммерческой основе в ряде случаев.

Пример

Например, одна сторона поставляет другой хлопок по цене 250 долларов за тонну, а другая сторона поставляет первой автомобили по цене 5000 долларов за шт. Тогда при поставке одной стороной 400 т хлопка, а другой стороной — 20 автомобилей соблюдается баланс взаимных платежей и денежные расчёты становятся взаимно равными.
По сути, клиринг – это разновидность бартера, когда стороны сделки купли-продажи вместо денег получают за свои проданные товары и услуги другие необходимые им товары и услуги.[1]

Расчетный неттинг 

При этом виде взаимозачета сделки считаются отдельными, и только по их окончании происходит неттинг, за исключением случаев, когда его срок установлен в договоре.

Задачей расчетного неттинга является снижение рисков, возникающих при расчетах между сторонами. Он применяется лишь к тем требованиям, срок исполнения по которым уже наступил.

Ликвидационный неттинг

Ликвидационный неттинг производится в случаях наступления дефолта или иного события, которое прекращает действие сделки. Как уже понятно из названия данный вид взаимозачета применяется при признании организации несостоятельной (банкротом).

Многие европейские страны уже ввели в свое законодательство специальные положения о неттинге в общем, и об его ликвидационном типе в частности.

Кроме того, при проведении ликвидационного неттинга, требование и встречное требование должны быть денежными, что делает в свою очередь невозможным зачесть требования, одно из которых касается, к примеру, поставки товара. Исключением станет  заблаговременное включение в договор, содержащий «неденежные» требования, положения о замене основного обязательства денежным, и его последующим неттингом против иных обязательств, в случае банкротства (несостоятельности).

Примечания

  1. E-xecutive.ru – Клиринг
  2. Федеральный закон от 7 февраля 2011 г. N 7-ФЗ «О клиринге и клиринговой деятельности»
  3. Jon Gregory. Netting // Central Counterparties: Mandatory Clearing and Bilateral Margin Requirements for OTC Derivatives. — UK: John Wiley & Sons, 2014. — P. 59-75. — 326 p. — ISBN 978-1-118-89158-2.
Рейтинг
( 1 оценка, среднее 5 из 5 )
Загрузка ...