Вклад на покрытие: что это за показатель, как его вычислять и зачем он нужен? | статьи | fin-accounting.ru

В сфере финансовой аналитики довольно часто сопоставляют термин под названием вклад на покрытие с маржинальным доходом, однако это не совсем правильно.

Что такое вклад на покрытие?

Найт предупреждает, что это «термин, который можно интерпретировать и использовать по-разному», но стандартное определение таково: когда вы выпускаете продукт или предоставляете услугу и вычитаете удельные переменные затраты из удельной выручки продукта, остаток дохода – это вклад на покрытие.

Найт считает этот финансовый показатель другим способом взглянуть на прибыль. Подумайте о том, как обычно проводят анализ отчета о прибылях и убытках компании: вы начинаете с выручки, вычитаете себестоимость проданных товаров, чтобы получить валовую прибыль, вычитаете операционные расходы для получения операционной прибыли, а затем вычесть налоги, проценты и все остальное, чтобы получить чистую прибыль.

Но, поясняет Найт, если вы делаете расчет иначе, используя переменные затраты (подробнее о том, как это сделать, ниже), вы получите удельную маржинальную прибыль. Вклад на покрытие показывает вам совокупную сумму выручки после переменных затрат, доступную для покрытия постоянных расходов и формирования прибыли компании. Вы можете думать об этом финансовом показателе как о доле выручки, которая помогает компенсировать постоянные издержки.

Определение[править | править код]

Удельный вклад на покрытие (англ. Unit Contribution Margin) (C) есть удельный доход (англ. Unit Revenue) (Price, P) за вычетом удельных переменных затрат (англ. Unit Variable Cost) (V):

C = P − V {displaystyle {text{C}}={text{P}}-{text{V}}} {displaystyle {text{C}}={text{P}}-{text{V}}}

Коэффициент маржинальной прибыли (англ. Contribution Margin Ratio) рассчитывается как отношение вклада на покрытие к выручке (англ. Total Revenue), также может быть рассчитан как отношение удельного вклада на покрытие к цене единицы продаж:

C P = P − V P = Unit Contribution Margin Price = Total Contribution Margin Total Revenue {displaystyle {frac {text{C}}{text{P}}}={frac {{text{P}}-{text{V}}}{text{P}}}={frac {text{Unit Contribution Margin}}{text{Price}}}={frac {text{Total Contribution Margin}}{text{Total Revenue}}}} {displaystyle {frac {text{C}}{text{P}}}={frac {{text{P}}-{text{V}}}{text{P}}}={frac {text{Unit Contribution Margin}}{text{Price}}}={frac {text{Total Contribution Margin}}{text{Total Revenue}}}}

Для примера, если цена Rs10 и удельные переменные затраты составляют Rs2, тогда коэффициент маржинальной прибыли составит Rs8/Rs10 = 80%.

Глава 15
Модель управления затратами Анализ поведения финансовых коэффициентов при многономенклатурном производстве

В прошлой главе показано, что точка безубыточности для отдельно выбранного вида продукции в составе многономенклатурного производства зависит не только от объема производства этого продукта, но и от объема реализации других изделий. В этой главе будет проанализировано поведение других финансовых показателей при многономенклатурном производстве.

Вклад на покрытие

Традиционный метод суммарных издержек

При традиционном методе анализа издержек в цене от реализации единицы продукции учитываются:

  • суммарные издержки;
  • полученная операционная прибыль.

На рис. 15.1. показана диаграмма анализа цены продукции “чашка” при методе суммарных издержек. При таком подходе цена реализации состоит из суммарных издержек на единицу продукции – 2 руб. 02 коп. и операционной прибыли – 28 копеек.

Рис. 15.1. Анализ цены продукции “чашка” по методу суммарных издержек

При изменении объема реализации будут изменяться суммарные затраты за счет изменения постоянных издержек, что влечет за собой при неизменной цене изменение операционной прибыли

Метод на основе вклада на покрытие

Вклад на покрытие постоянных издержек и формирования операционной прибыли – это разность выручки от реализации продукции и затрат на производство этой продукции. На рис. 15.2. показана диаграмма составляющих цены продукции “чашка” на основе метода вложенного дохода.

Вклад на покрытие единицы продукции “чашка” равен 1 руб. 89 коп. и при принятии решений нацеленных на увеличение прибыли необходимо стремиться к максимальному увеличению вклада на покрытие. Например, в этом примере реализация каждой дополнительной единицы продукции увеличит дополнительное поступление денежных средств на 2 руб. 30 коп, но это также увеличит переменные издержки предприятия на 41 коп. Разность же этих значений – вклад на покрытие для единицы продукции, называется чистым денежным поступлением от продажи дополнительной единицы продукции, и составляет 1 руб. 89 коп. Но и эта сумма не является свободными денежными средствами, потому что до того как объем реализации не превысит рассчитанную точку безубыточности, эти денежные средства будут направлены на покрытие существующих постоянных издержек.

Рис. 15.2. Анализ цены вида продукции “чашка” по методу вклада на покрытие

Обратите внимание на таблицу разнесения затрат на рабочем листе РаспределениеЗатрат. Вклад на покрытие на единицу продукции не изменялся при различном разнесении косвенных издержек и остается постоянным. Размер вклад на покрытие зависит от цены единицы продукции и переменных затрат на производство единицы продукции.

Применение метода вклада на покрытие значительно облегчают расчеты, связанные с расчетом изменения объемов, продаж, цены реализации, издержек и прибыли. Но это применимо только при расчетах, связанных с производством и реализацией выбранной продукции не в составе многономенклатурного производства, а вычленив эти расчеты и зафиксировав постоянные издержки.

Расчет точки безубыточности с помощью вклада на покрытие

Например, зафиксировав постоянные издержки, показанные на рис. 13.6. довольно легко посчитать точку безубыточности для продукции “чашка”. Для этого необходимо разделить сумму постоянных издержек для произведенного объема продукции на сумму вклада на покрытие на единицу продукции.

Постоянные издержки равны 2892541 руб. = 2742541 (общезаводские и общецеховые затраты) + 150000 (амортизация производственной линии).

Точка безубыточности = 2892541 : 1,89 = 1530445 шт.

Если же расчет точки безубыточности производить с учетом влияния параметров других изделий, то подобный метод правильного результата не даст.

Относительный вложенный доход

Полученная абсолютная величина вложенного дохода, несмотря на преимущества перед методом суммарных затрат, при анализе поведения затрат многономенклатурного производства не дает полного представления для расчета эффективности различных видов продукции. Например, для продукции АО “Стеклодув” определены следующие величины абсолютного вклада на покрытие на единицу продукции: 1,89 руб., 2,40 руб., 1,01 руб. и 5,52 руб., которые трудно проанализировать в совокупности.

Более полное представление дает такой показатель как относительный вклад на покрытие, который рассчитывается как отношение вклада на покрытие на единицу продукции на цену ее реализации. При принятии решений, нацеленных на увеличение прибыли, необходимо стремиться к максимальному увеличению относительного вложенного дохода. Для продукции АО “Стеклодув” относительный вклад на покрытие: 82,17%, 82,76%, 84,17% и 69% (рис. 15. 07.). Максимальное значение этого коэффициента говорит о том, что эта продукция при относительном увеличении объемов ее реализации принесет большую прибыль, чем продукция, имеющая меньшее значение меньшую величину относительного вклада на покрытие.

Создание таблицы анализа изменения уровня рентабельности завода от объема реализации каждого вида продукции

Для анализа влияния на уровень рентабельности изменения физического объема реализации отдельного вида продукции в составе ее в многономенклатурном производстве задайте предпосылки для проведения такого исследования:

  • физический объем реализации каждого типа продукции должен находиться на уровне точки безубыточности ее в составе многономенклатурного производства, а, следовательно, рентабельность завода должна находиться на нулевом уровне рентабельности. При этом выручка завода должна быть равна сумме постоянных и переменных издержек необходимых для погашения этих издержек;
  • следующий этап – определение объемов реализации в денежном выражении, при которых суммы, полученные за реализацию каждого продукта в отдельности, должны быть равны. Тогда объем реализации в денежном выражении каждого продукта будет равен четверти выручки завода для выхода им на нулевую рентабельность. Это позволит задать равные условия отдельно для каждого вида продукции по отношению к другим;
  • далее фиксация объема реализации трех видов продуктов и изменение объемов реализации четвертого с заданным шагом от нуля до двойного увеличения суммы объема реализации составлявшего четверть при получении нулевой рентабельности. И так по всем видам продукции. При этом фиксировать уровень рентабельности завода в целом в процентном выражении;
  • проанализировать полученные результаты по каждому виду продукции.

Первый этап выполняет подпрограмма НайтиНулевуюТочкуБезубыточности2 (рис. 14.23.).

Определение физического объема реализации каждого вида продукции

При определении точек безубыточности по все видам продукции, объемы реализации каждого продукта в денежном выражении будут значительно различаться (рис. 14.20.). Например, сумма реализации по фигурной посуде равна 1,2 миллиона рублей, а по стандартным бутылкам почти 11 миллионов рублей. Общая же сумма реализации по всей продукции завода равна 17 миллионам рублей. Необходимо определить физический объем реализации для каждого вида продукции, при котором объем реализации в денежном выражении будет равен результату деления общей суммы выручки на количество видов продукции или 17 млн. руб. : 4 вида = 4,25 млн. рублей.

Наипростейший способ – определение поправочного коэффициента, как отношения суммы реализации в денежном выражении по каждому виду продукции на общую сумму выручки. И дальнейшее произведение этого коэффициента на объем реализации этого продукта в физическом выражении. Эту задачу выполняет подпрограмма ОпределениеИзмененияОбъемов (рис. 15.3.)

Рис. 15.3. Подпрограмма для подбора уровня физических объемов для получения одинаковых сумм реализации для каждого продукта

Например, для изменения значения в ячейке D8 используется код VBA, который присваивает ячейке D8 значение равное текущему значению этой ячейки, умноженному на четверть общей суммы выручки завода и деленное на сумму выручки по этому виду продукции:

Sheets(“РаспределениеЗатрат”).Range(“D8”).Value = Sheets(“РаспределениеЗатрат”).Range(“D8”) * ((Sheets(“РаспределениеЗатрат”).Range(“H30”)) / 4) / Sheets(“РаспределениеЗатрат”).Range(“D30”)

Но полученный результат не полностью удовлетворяет заданным параметрам. При изменении физического объема реализации и получении равной суммы выручки по всем продуктам изменилась рентабельность. Это объясняется тем, что каждый продукт имеет свои, различные от других параметры издержек и при изменении физических объемов изменилась рентабельность.

Рис. 15.4. Таблица, полученная при определении равномерного объема полученной выручки по каждому изделию

Для создания модели анализа требуется создание таблицы с нулевым уровнем рентабельности и равными сумма реализации каждого вида продукции. Эту задачу выполняет подпрограмма НулеваяРентабельность (рис. 15.5.), которая основана на инструкции Do-Loop. Задача подпрограммы – определение коэффициента отклонения от нулевой рентабельности и последовательное умножение на него содержимого ячеек D8:G8, с последующим присвоением этим же ячейкам полученного результата. В качестве коэффициента использована переменная Z, которая вычитает из единицы значение полученного уровня рентабельности. Полученный результат показан на рис. 15.6.

Рис. 15.5. Подпрограмма подбора нулевой рентабельности при заданных физических объемах реализации

Инструкция Do-Loop похожа на инструкцию While-Wend, но имеет два существенных отличия:

  • позволяет выбирать – условие выполнения цикла могут быть рас положены в начале или в конце инструкции;
  • позволяет выбирать пока условие не приобретет истинное значение (оператор Until) или пока условие истинно (оператор While).

Рис. 15.6. Полученный результат подбора нулевого уровня рентабельности

Следующую задачу – построение основной части таблицы (диапазон ячеек В5:Е24 на рис. 15.7.), фиксирующую изменение относительного уровня рентабельности предприятия при изменении физического объема реализации каждого вида продукции при зафиксированном физическом объеме реализации других изделий, решают четыре несложных подпрограммы для каждого изделия. Алгоритм подпрограммы рассмотрим на примере изделия “чашка” (рис. 15.8.).

Рис. 15.7. Таблица и график изменения относительного уровня рентабельности при изменении физического объема реализации с шагом 1/10

Подпрограмма ВкладПокрытиеЧашки состоит из трех частей:

  • задание условий до цикла расчета;
  • цикл For-Next выполнения расчетов;
  • возврат в исходное состояние.

Рис. 15.8. Подпрограмма ВкладПокрытиеЧашки

При задании условий, переменной Х присваивается исходное значение рассчитанного физического объема реализации чашек, после чего рассчитывается шаг изменения этого объема. Предполагаем, что шаг изменения равный 1/10 исходного значения физического объема нас вполне устроит, для чего переменной Y присваивается это значение. Ячейка D8 листа РаспределениеЗатрат очищается от содержимого, что соответствует отсутствию реализации этого вида продукции.

Для цикла расчетов выбрана инструкция For-Next, которая выполняет 20 циклов расчета. В качестве сомножителя прямолинейного увеличения объема изменения физического объема выступает переменная Z, которой при выполнении первого цикла присваивается значение 1. Переменной Row присваивается значение первой пустой ячейки в столбце В. При выполнении цикла первой пустой ячейки В5 присваивается значение рентабельности завода при нулевом уровне реализации чашек, после чего ячейке D8 листа РаспределениеЗатрат присваивается значение шага изменения, умноженное на значение переменной Z (в первом цикле равно 1). И так далее 20 циклов. Последнее значение ячейки D8 при выполнении последнего цикла равно удвоенному значению исходного значения, с которого начинался расчет.

После завершения цикла ячейке D8 листа РаспределениеЗатрат присваивается исходное значение объема реализации.

Подпрограммы по другим видам продукции отличаются изменением ссылок на ячейки, с которыми они оперируют и создаются копированием подпрограммы ВкладПокрытиеЧашки и последующим редактированием.

Полный цикл всех расчетов для создания таблицы на листе ВкладПокрытие выполняет подпрограмма ВкладПокрытие. Задача этой подпрограммы заключается в переводе Excel в ручной режим вычислений и последовательной передаче выполнения расчетов рассмотренным до этого подпрограммам. Самая же последняя строка кода вводит в ячейке В2:Е2 формулы вычисления относительного уровня изменения рентабельности предприятия в целом при изменении физического объема на 1/10 от исходного состояния. И как оказывается при относительных вкладах на покрытие стандартных бутылок (84,17%) и фигурной посуды (69%), первые имеют относительный рычаг изменения рентабельности 3,62%, а вторые – 2,97%.

Этот коэффициент говорит о том, что увеличение физического объема реализации стандартных бутылок на 10% приведет к большей рентабельности предприятия в целом на 0,65%, чем такое же увеличение объемов реализации фигурных бутылок. Эти цифры и сравнение верно при методологии разнесения косвенных издержек, при котором проводятся данные вычисления.

Рис. 15.9. Подпрограмма полного расчета для создания таблицы на листе ВкладПокрытие

Запас финансовой прочности

Запас финансовой безопасности – это оценка дополнительного, т.е. сверх уровня безубыточности, объема продаж, выражаемая в процентах. Величина запаса финансовой безопасности положительна и определяет – на сколько процентов можно снизить объем реализации, прежде чем будет достигнута точка безубыточности. Но с другой стороны, если производство продукции находится ниже точки безубыточности, то абсолютная величина запаса финансовой прочности будет показывать – на сколько процентов нужно поднять объем реализации, для того чтобы достичь уровня точки безубыточности.

Если производить расчеты для одного отдельно взятого вида продукции, то расчет произвести несложно. А как произвести расчеты запаса финансовой прочности отдельного продукта в составе многономенклатурного производства? Какие параметры необходимо задать в модель для проведения расчетов? Какие показатели будут показывать на более перспективный вид продукции?

Прежде всего, запас финансовой безопасности поведет себя по разному при разной методологии разнесения косвенных издержек. И после этого можно провести анализ с позиции:

  • определенных точек безубыточности для всех видов продукции в составе многономенклатурного производства;
  • плановых показателей объема реализации продукции.

Расчет запаса финансовой прочности при определенных точках безубыточности для всех видов продукции

Принцип расчет запаса финансовой прочности при различных объемах реализации каждого вида продукции аналогичен расчету влияния коэффициента вклада на покрытие. Все подпрограммы, производящие расчет создаются копированием и последующим незначительным редактированием. Для этого:

  • откройте Редактор Visual Basic и, выполнив команду Вставка/Модуль, вставьте новый модуль, который переименуйте в ФинансоваяПрочность;
  • откройте в окне программ модуль ВкладПокрытие и выделив весь текст кода, скопируйте и активизировав модуль ФинансоваяПрочность произведите вставку;
  • отредактируйте текст VBA как будет описано далее;
  • в Excel произведите вставку нового листа ЗапасФинПрочность.

Редактирование подпрограммы ВкладПокрытие заключается в удалении строки кода с переходом выполнения подпрограмме ОпределениеИзмененияОбъемов (ее текст надо удалить в модуле ФинансоваяПрочность) и переименовании четырех последних макросов, которые также редактируются (рис. 15.11.).

Рис. 15.10. Подпрограмма расчета запаса финансовой прочности при определенных точках безубыточности для всей продукции

Редактирование подпрограммы ВкладПокрытиеЧашка заключается в:

  • изменении имени подпрограммы (ФинансоваяПрочностьЧашка);
  • замена очистки содержимого ячейки D8 на присвоение ей первого значения равного шагу изменения объема реализации. Это связано с тем, что при нулевом объеме реализации значение запаса финансовой прочности будет равно бесконечности;
  • из-за этого связано изменение в строках оперирующих с переменной Z;
  • в таблицу (рис. 15.12.) будут помещаться не значения уровня рентабельности предприятия (Н33), а значения коэффициента финансовой прочности этого вида продукции (ячейка D45).

Рис. 15.11. Подпрограмма расчета показателей запаса финансовой прочности для продукции “чашка”

Полученная таблица показана на рис. 15.12., а диаграммы изменения запаса финансовой прочности на рис. 15.13.

Рис. 15.12. Таблица полученных значений запаса финансовой прочности

Рис. 15.13. Диаграмма изменения запаса финансовой прочности при исходных данных – определены точки безубыточности для всех видов продукции

Все полученные графики пересекаются с нулевой точкой на этапе выполнения цикла 10, когда их объем реализации равен точке безубыточности. Второй показатель – скорость их изменения. При производстве стандартных бутылок она значительно превышает остальные графики. Это говорит о том, что относительное изменение объема реализации этой продукции имеет большее влияние на прибыль предприятия в целом, чем у других видов продукции.

Расчет запаса финансовой прочности при плановых объемах реализации продукции

Подпрограмма расчета запаса финансовой прочности при плановых показателях реализации продукции отличается от предыдущей только одной строчкой. Вместо подпрограммы НайтиНулевуюТочкуБезубыточности2 в ней указана ссылка на подпрограмму ввода плановых показателей – ВводИсходныхДанных.

Рис. 15.14. Подпрограмма расчета запаса финансовой прочности при плановых показателях реализации продукции

Таблица (рис. 15.15.) и графики (рис.15.16.) расчета запаса финансовой прочности при плановых показателях реализации продукции значительно отличаются от предыдущих.

Рис. 15.15. Таблица расчета запаса финансовой прочности при плановых показателях реализации продукции

Рис. 15.16. Диаграмма расчета запаса финансовой прочности при плановых показателях реализации продукции

По графикам можно судить о следующем:

  • реализация стандартных бутылок, несмотря на ее большее влияние на операционную прибыль предприятия, при существующем методе разнесения косвенных издержек, находится ниже точки безубыточности (пересечение через нулевую точку правее выполнения 10-го цикла;
  • реализация фигурной посуды значительно превосходит уровень точки безубыточности.

Но главное преимущество графика – можно проанализировать поведение уровня запаса финансовой прочности по отдельно взятому продукту, если изменится объем его реализации при неизменном объеме реализации остальных видов продукции без перераспределения косвенных издержек. Но в таком случае это не даст нужного результата. Ведь точка безубыточности динамична и у каждого продукта изменяется от объема реализации от его же объема реализации. А основное определение запаса финансовой прочности – на сколько необходимо снизить объем реализации конкретного продукта, чтобы его точка безубыточности была равна нулю.

Поэтому метод формул не совсем отвечает действительности. Выход из положения – применение определенного алгоритма для расчета коэффициента запаса финансовой прочности

Определение динамического запаса финансовой прочности при многономенклатурном производстве

Подпрограмма РасчетФинПрочнСтандарт (рис. 15.17.) имеет следующий алгоритм:

  • на листе РаспределениеЗатрат обновляются исходные данные с помощью подпрограммы ВводИсходныхДанных (рис. 14.11.), после чего осуществляется перерасчет формул;
  • ячейке W3 на рабочем листе ЗапасФинПрочности присваивается значение статистического запаса финансовой прочности при запланированных объемах производства;
  • переменной Х присваивается значение планового объема реализации продукции;
  • цикл расчета осуществляется до тех пор, пока значение операционной прибыли по выбранному продукту не будет равен нулю;
  • задачей цикла является присвоение ячейке объема реализации продукта значения текущей точки безубыточности по этому продукту;
  • в завершение осуществляется расчет величины динамического запаса, значение которого присваивается ячейке на листе ЗапасФинПрочности.

Рис. 15.17. Подпрограмма поиска динамического запаса финансовой прочности при многономенклатурном производстве

На рис. 15.18. показана таблица с рассчитанными динамическими и статистическими запасами финансовой прочности по каждому продукту. Для того чтобы проверить правильность вычисления динамического запаса финансовой прочности, например по изделиям “чашка”, умножьте значение объема реализации в строке 8 на разность, полученную после вычитания из единицы динамического коэффициента запаса финансовой прочности. Операционная прибыль по этому изделию (строка 32), и как следствие, статистический запас финансовой прочности (строка 45) должны быть равны нулю.

Рис. 15.18. Таблица со статистическим и динамическим запасом финансовой прочности для каждого изделия

Операционный рычаг

Основное достоинство операционного рычага – он показывает, на сколько процентов изменится прибыль по этому продукту при изменении выручки на 1%. Это действительно так, если вычленить и зафиксировать постоянные издержки при анализе каждого вида продукции.

Создание таблицы и графика зависимости операционного рычага в зависимости от объема реализации отдельного продукта в составе многономенклатурного производства осуществляется на листе ОперРычаг аналогично расчета запаса финансовой прочности.

Проанализируем графики, полученные при исходных данных запланированных объемов реализации продукции (рис. 15.19.).

Рис. 15.19.. Графики зависимости операционного рычага от изменения объемов реализации продукта, полученные при исходных данных запланированных объемов реализации продукции

Размер операционного рычага можно увидеть на графике для каждого вида продукции, и он соответствует рассчитанным показателям в точке с плановыми показателями реализации всех видов продукции.

Но при расчете этого параметра приходится изменять размер выручки, а в динамике с остальной продукцией это влечет изменение удельной прибыли по каждому виду продукции. На рис. 15.20. показана таблица, которая отражает изменение прибыли по всем видам продукции, при изменении выручки на значение процентов одного из видов продукции, заданной значением, введенным в ячейку Т17. Таблица построена при помощи подпрограммы ДинамичОперационныйРычаг (рис. 15.21.).

Рис. 15.20. Таблица изменения прибыли по каждому виду продукции и предприятию в целом, при изменении выручки одного из видов продукции на заданный процент

Работа подпрограммы основано на использовании:

  • инструкции Select Case для проверки режима вычислений Excel;
  • подпрограммы ВводИсходныхДанных (рис. 14.11.), производящей ввод исходных данных плановых показателей реализации на листе РаспределениеЗатрат;
  • подпрограммы НачальныеДанные (рис. 15.23.);
  • инструкции For-Next.

Рис. 15.21. Подпрограмма ДинамичОперационныйРычаг для расчета динамического операционного рычага

Проверка режима вычислений Excel

В связи с тем, что последние подпрограммы довольно часто переключают режим вычислений Excel с ручного на автоматический и наоборот, могут возникнуть неудобства с тем, что пользователь может не знать в каком режиме вычислений находится Excel. А это может привести к ошибкам.

Для того чтобы не открывать каждый раз диалоговое окно Параметры с целью проверки режима вычислений в Excel существует функция ИНФОРМ, с помощью которой можно осуществить проверку – включен автоматический или ручной режим вычислений.

Функция ИНФОРМ предназначена для предоставления информации о текущей информационной среде. Синтаксис функции:

ИНФОРМ(тип_инфо)

где

Тип_инфо – это текст, задающий тип возвращаемой информации.

Например, для проверки текущего режима вычисления аргумент – recalc, который возвращает текст: Автоматически или Вручную.

Рис. 15.22. Панель функции ИНФОРМ

Эта функция вводится в ячейку Т15 первой строкой кода VBA. Долее подпрограмма переходит к выполнению инструкции Select Case, которая при значении функции Вручную переводит Excel в автоматический режим вычислений. Пользователь визуально может убедиться в изменении режима.

После очистки области формирования информации и вводе исходных данных о плановых показателях реализации, подпрограмма переходит к выполнению подпрограммы НачальныеДанные (рис. 15.23.), которая фиксирует в области ячеек V1:Z1 листа ОперРычаг значения операционной прибыли по каждому виду продукции и предприятию в целом.

Рис. 15.23. Подпрограмма фиксации значений операционной прибыли по каждому виду продукции и предприятию в целом

Цикл формирования изменения полученной прибыли при изменении объемов реализации каждого вида изделий

После создания предпосылок для анализа поведения полученной прибыли от изменения объемов реализации подпрограмма ДинамичОперационныйРычаг переходит к выполнению цикла For-Next. Этот цикл изменяет переменную Z от значения 1 до значения 4, заданных аргументами цикла. В свою очередь переменная Z задает номер столбца ячеек объема реализации – Cells(8, Z + 3) и номер столбца заданных исходных данных – Cells(1, Z + 3) для ввода изменений на значение, заданное ячейкой Т17 листа ОперРычаг.

При изменении значения объема реализации, сначала в большую сторону, затем в меньшую, выполнение переходит к подпрограмме ВставкаДанных, после чего значению объема реализации присваивается исходное значение.

Рис. 15.24. Подпрограмма формирования таблицы изменения прибыли по каждому виду продукции и предприятию в целом, при изменении выручки одного из видов продукции на заданный процент

Подпрограмма ВставкаДанных вначале присваивает переменным N1-N5 значения исходных данных. В данной подпрограмме можно было бы обойтись и без этой операции, но сделано с позиции читаемости подпрограммы.

Далее определяется номер строки, с которой начинается заполнение таблицы и присваивается переменной Row. В ячейки, адрес которых задан с помощью этой переменной, вводятся отношения разности по каждому виду продукции между вычисленной суммой прибыли при изменении уровня объема реализации, до этого изменения. Эта разность делится на абсолютное значение суммы прибыли до изменения объема реализации. Абсолютное значение в этих вычислениях необходимо в том случае, если сумма прибыли по какому-либо изделию находится в отрицательной области.

Выводы

Как видно из таблицы на рис. 15.20. изменение объема реализации на 1% изменит величину полученной абсолютной прибыли по тарелкам на 2,21% именно по этим изделиям или на 1,88% по предприятию в целом. А по чашкам полученная дополнительная прибыль по этой продукции изменится на 2,76%, что приведет к изменению прибыли по предприятию на 1,33%.

Итоги

В основном эта глава была посвящена исследованию поведения финансовых показателей по различным видам продукции в составе многономенклатурного производства. Для чего на базе основной модели созданы различные приложения исследования различных показателей. Основной вывод заключается в том, что при производстве многих видов продукции и применении передовых методов разнесения косвенных издержек нельзя исследовать поведение финансовых показателей в отрыве от основной массы продукции. Для получения наиболее достоверного результата, и как следствия, поиска путей более эффективного развития бизнеса, желательно создать компьютерную модель и проводить поиск эффективного направления в совокупности всех видов продукции.

В главе показаны новые технологии создания динамических моделей.

ОглавлениеСледующая глава

Версия для печати  

Еще найдено про вклад покрытия

  1. Формирование производственной программы машиностроительного предприятия на основе операционного анализа В рамках данного метода процедура разнесения косвенных затрат по продуктам не используется а учитываются только прямые затраты на производство или закупку продукта так называемая неполная себестоимость затем рассчитывается разница между выручкой и прямыми затратами вклад на покрытие и суммой таких вкладов по продуктам покрываются все косвенные затраты 3 Преимущества
  2. Сущность и методика расчета валовой и маржинальной прибыли Еще большее значение в процессе анализа финансовых результатов имеет маржинальная прибыль маржинальный доход маржа покрытия сумма покрытия вклад – разность между выручкой от реализации продукции товаров и услуг и переменными затратами
  3. Анализ финансовой отчетности. Практический анализ на основе бухгалтерской (финансовой) отчетности Изменение Оценка достаточности вклада на покрытие раоходов тыс руб СM FC – SC – AMO – IL 15186
  4. Эффект операционного рычага в системе маржинального анализа В эти показатели входят валовая маржа прибыль от реализации постоянные затраты вклад сумма покрытия выручка от реализации переменные затраты сила воздействия операционного рычага выручка от реализации
  5. Финансовая устойчивость организаций оборонно-промышленного комплекса с длительным производственным циклом Соответственно финансовая устойчивость организации из нормальной приняла в 2007 г форму неустойчивой а уже в 2008 г имеющихся денежных средств и дебиторской задолженности стало не хватать на покрытие всех видов обязательств Можно было говорить о начале кризисных явлений в финансовом положении При … При этом главный вклад в долговые обязательства в этот период вносили кредиты взятые на пополнение оборотных средств Принятые
  6. Финансовое оздоровление предприятия План финансового оздоровления может содержать такой источник финансирования как вклады учредителей участников направленные и не направленные на увеличение уставного капитала Организация-должник имеет право осуществить … АО для покрытия убытков то необходимо указать что эмиссия осуществляется не для покрытия убытков а для достижения
  7. Формирование релевантной информации о дебиторской задолженности взаимосвязанных торговых организаций Порядок отражения операций по объединению вкладов товарищей а также по осуществлению совместной деятельности в бухгалтерском учете и отчетности Оказания услуг … Определение функционального назначения каждого участника группы и определение источников покрытия расходов каждого участника группы выручка средства выделяемые головной организацией займы Купли-продажи в том числе
  8. Методология управления финансовыми результатами предприятия Каждая организация обязана сформировать резервный фонд для покрытия каких-либо расходов в пределах до 25 % от уставного капитала Отраслевые фонды создаются только … В рамках данной подсистемы можно оценить вклад каждого подразделения в конечные результаты деятельности организации Выделение центров финансовой ответственности необходимо при регулировании
  9. Анализ средневзвешенной стоимости инвестированного капитала в системе анализа цепочки создания стоимости В 2008г произошло еще более существенное увеличение стоимости собственного капитала при этом основные факторы рост операционного и финансового рисков компании вклад факторов 37,92 и 33,09 % соответственно а также продолжающийся рост безрисковой доходности вклад фактора 21,17% Следующий этап анализа оценка стоимости заемного капитала на основе оценки кредитоспособности компании … Коэффициент покрытия обязательств операционным денежным потоком чистыми денежными средствами от текущей деятельности 0,4 и выше 0,2-0,4
  10. Многопродуктовая точка безубыточности Промежуточная маржа занимает промежуточное положение между прибылью и валовой маржой и показывает насколько данный продукт способен покрывать косвенные условно-постоянные затраты предприятия заработная плата управленческого персонала затраты на охрану бухгалтерию и др и вносить вклад в формирование прибыли При расчете промежуточной маржи следует определить покрывает ли она часть косвенных … Это показывает коэффициент промежуточной маржи равный доле промежуточной маржи в выручке от реализации или части выручки от реализации товара которая идет на покрытие косвенных условно-постоянных затрат предприятия и формирование прибыли kпром i Qi pi – Vi –
  11. Особенности анализа консолидированной отчетности (на примере анализа показателей финансового рычага) Критический объем продаж рассчитан для чистой прибыли с учетом фактически величины процентов концепция предприятия а также для чистой прибыли контролирующих акционеров для условия что оплатой вклада неконтролирующих акционеров является причитающаяся им прибыль концепция собственника Расчеты показывают что критический объем продаж … Критический объем продаж для прибыли контролирующих акционеров несколько выше поскольку он должен обеспечить покрытие не только постоянных операционных расходов и процентных платежей по заемному капиталу но также и
  12. Методика анализа доходов в организациях сферы обращения для управления собственным капиталом Предлагаемые рекомендации по совершенствованию системы показателей коэффициентного анализа доходов позволяют определить эффективность отдельных бизнес-сегментов и видов экономической деятельности организации сферы обращения и способность обеспечения покрытия расходов полученными доходами Приведенные в исследовании модели факторного анализа выручки от реализации товаров способствовали … Б позволила оценить вклад степень участия отдельных отраслевых бизнес-сегментов в формирование прибыли от реализации товаров субъекта хозяйствования и
  13. Кредитный кооператив И по вкладам и по кредитам ставки выше банковских в среднем на 5-15% Кредитный кооператив капитал Капитал … К ним относятся членские взносы это регулярные денежные средства членов вносимые в виде взносов для покрытия затрат кредитных кооперативов и на другие цели указанные в уставе вступительные взносы вносятся не
  14. Анализ и оценка эффективности финансовой политики организации Движение денежных средств по текущей деятельности вносит наиболее существенный вклад в формирование денежного потока предприятия На долю поступлений по текущей деятельности приходится 95,68% всех … С 2011 г предприятие привлекает краткосрочные займы не только под финансирование инвестиционной деятельности но и для покрытие разрывов между поступлениями и платежами по текущей Рост расходов связан главным образом с возрастающим
  15. Общая рентабельность продаж Иными словами сколько средств остается у предприятия после покрытия себестоимости продукции выплаты процентов по кредитам Общая рентабельность продаж – формула Общая формула расчета … Общая рентабельность продаж выявляет влияние на рентабельность продаж внереализационных доходов и расходов таких как долевое участие в деятельности других предприятий сдача имущества в аренду дивиденды по акциям и другим принадлежащим предприятию ценным бумагам проценты полученные по договорам займа кредита банковского счета банковского вклада безвозмездно полученному имуществу работ услуг или имущественному праву доходу прошлых лет и т п
  16. Системы алгоритмов определения величины собственных оборотных средств Разработанными системами автор надеется внести свой посильный вклад в развитие инструментального аппарата анализа финансовой деятельности коммерческой организации Актуальность и практическая значимость статьи … Разрабатывая алгоритмы определения величины собственных оборотных средств автор принимал во внимание что кредиторская задолженность является источником покрытия оборотных активов см рис 1 12 и прежде всего дебиторской задолженности не зря в
  17. Определение условно-постоянной части текущих пассивов банка При этом умелое научно обоснованное управление банковскими ресурсами должно обеспечивать с одной стороны способность банков своевременно выполнять обязательства перед своими вкладчиками и кредиторами а с другой приносить маржу достаточную для развития банковского бизнеса Среди банковских … Кроме того в банковской практике считается неэффективной система управления активами предусматривающая полное покрытие данных обязательств высоколиквидными активами 4, с 17 Обычно покрытием высоколиквидными активами обеспечивается только нестабильная
  18. Оценка денежного потока при определении качества корпоративного заемщика ФЗ Об исполнительном производстве в случае возврата взыскателю исполнительного документа по следующим основаниям невозможно установить место нахождения должника его имущества либо получить сведения о наличии принадлежащих ему денежных средств и иных ценностей находящихся на счетах во вкладах или на хранении в банках или иных кредитных организациях у должника отсутствует имущество на … Неравномерность денежных поступлений положительно влияет на под держание определенной суммы денежных средств на расчетных счетах так как есть вероятность что текущие поступления могут не покрыть текущие расходы высоколиквидные активы Они позволяют держать меньше наличных денежных средств и в случае
  19. Комплексный анализ финансового состояния образовательной организации Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности покрытия обязательств средствами в расчетах с дебиторами п 3 п 8 0,016 0,144 0,128 Важным … Ее по мнению авторов следует приравнять к собственным средствам по аналогии с вкладами участников учредителей в уставные капиталы коммерческих организаций Структура источников формирования имущества образовательной организации без
  20. Финансовая диагностика банкротства строительных компаний Х3 ск характеризуется наибольшим вкладом в результирующее значение коэффициента несогласия В соответствии с уравнением с увеличением долговой нагрузки значение … Х4 ск – преобразованный коэффициент покрытия активов собственными оборотными средствами Изменение коэффициента Х4 ск влияет на результирующее значение коэффициента несогласия

Вопрос следующий: сколько составит вклад на покрытие?

Для этого необходимо посчитать сумму постоянных затрат и чистой прибыли. В нашем случае это число будет равно 23 тыс. рублей. В другом варианте расчета используются разница общего доход с продажи и переменных затрат, таким образом можно проверить правильность предыдущих расчетов.

В нашем случае вклад на покрытие с учетом постоянных и переменных затрат — одно и то же число.

Надеемся, что подобный незамысловатый пример немного помог, а теперь дадим данному типу вкладов краткое определение.

Хотите знать об инвестициях все?

Подпишитесь на рассылку, чтобы не пропустить самые важные новости и полезные материалы.

Вы успешно подписались на рассылку InvestFuture!

Благодарим вас за оформление подписки! Первое полезное письмо поступит на ваш почтовый ящик в течение недели. Управлять настройками подписки вы можете в личном кабинете.

Присоединяйтесь к нам в соцсетях:

Как вычислять вклад на покрытие?

Это простая формула:

Вклад на покрытие =
Удельная выручка –
Удельные переменные затраты

Например, если цена вашего продукта составляет 20 долларов, а переменные затраты на продукт составляют 4 доллара, то вклад на покрытие составляет 16 долларов.

Первым шагом расчета будет получение традиционного отчета о прибылях и убытках и классификация всех расходов как постоянных или переменных. Это не тривиальная задача, потому что не всегда ясно, какие из затрат относятся к каждой категории.

Напомним, что:

  • постоянные затраты – это расходы на бизнес, которые остаются неизменными, независимо от того, сколько продуктов или услуг вы производите – например, арендные платежи и административная зарплата;
  • переменные затраты – это те расходы, которые варьируются в зависимости от количества производимого вами продукта, например, прямые материалы или комиссионные с продаж.

Некоторые люди предполагают, что переменные затраты это то же самое, что себестоимость, но это не так. Когда вы вычитаете себестоимость из выручки, вы получаете валовую прибыль, которая, конечно же, не совпадает с маржинальной прибылью.

Фактически, себестоимость включает как переменные, так и постоянные затраты. Найт приводит в качестве примера своего клиента, который производит оборудование для изготовления автомобильных подушек безопасности. Для этого клиента затраты на производство, коммунальные расходы, производственное оборудование и персонал включены в состав себестоимости, и все из них постоянные, а не переменные.

«Некоторые статьи операционных расходов, которые мы считаем постоянными, на самом деле являются переменными», – говорит он, – «Все затраты на управление ИТ, финансами и учетом – фиксированы, но, например, сотрудники отдела сбыта могут быть вознаграждены комиссией, которая считается переменными затратами».

Выполнение этой правильной классификации и учета требует «огромной работы», и очень важно, чтобы вы были последовательны в разбивке постоянных и переменных затрат с течением времени. Но информация, которую вы получаете, измеряя рентабельность на уровне продукта, часто стоит усилий.

См. также[править | править код]

  • Прибыль
  • Наценка
  • Маржа

Открыть вклад выгодно на покрытие.

Классически для того чтобы открыть вклад выгодно на покрытие берутся переменные затраты и полученная цифра не должна превышать сумму чистой прибыли и постоянных вложений.

Классически для того чтобы открыть вклад выгодно на покрытие берутся переменные затраты и полученная цифра не должна превышать сумму чистой прибыли и постоянных вложений.

Однако не будем «томить» и поделимся некоторыми рекомендациями относительно выбора наиболее выгодного депозита.

Многие до сих пор ошибочно при выборе депозитной программы ориентируются только на процентную ставку, не обращая внимания на другие немаловажные показатели.

Видео по теме на нашем портале:

Между банками имеется конкуренция определенного рода кредитов, в основном это кредиты на бытовую технику и автомобили. Читайте: деньги в кредит без процентов на нашем сайте ★★★★☆

Что такое вклад на покрытие и «с чем его едят»?

Например, репутация финансового учреждения, уровень обслуживания, а также информационная поддержка отыгрывают далеко не последнюю роль в этом деле.

Согласитесь, приятнее открыть выгодный вклад в банке, который предоставляет все необходимые для ознакомления материалы, плюс имеет отзывчивую службу поддержки, нежели в том, что не обладает всеми этими характеристиками, зато предлагает «процент побольше».

В заключение хочется порекомендовать нашему читателю всегда «дотошно» изучать условия договора лично или же привлекать для этого опытного юриста, на которого можете полностью положиться.

В наведенном ранее примере мы сначала использовали для расчета постоянные затраты, а после уже задействовали и переменные, это было сделано для наглядности.

Читайте на страницах бизнес-портала Координатор Инфо:

Не каждое жильё можно купить в ипотеку, банки могут предъявлять требования. Читайте: кредит на покупку дома на этой странице ★★★☆☆

Другие статьи по теме:

Депозитные сертификаты.

Миллионы людей ежегодно размещают свои средства на депозитных счетах финансовых организаций всего мира. Каж…

Банковские вклады физических лиц надежный способ хранения своего капитала.

Сегодня большинство считает банковский вклад физических лиц наиболее надежным способом хранения и приумножени…

Налог на депозит.

Депозиты представляют собой ценные бумаги, денежные средства, что отправлены на хранение в кредитное учрежд…

Вклад на покрытие (англ. «Contributionmargin») — показатель превышения чистой выручки над переменными затратами. Он помогает нам определиться с такими вопросами, как рентабельность продукции или услуги, а также определение объемов и ее себестоимости.

Как компании используют показатель удельной маржинальной рентабельности?

Анализ вклада на покрытие помогает менеджерам принимать несколько типов решений: от того, открывать или ликвидировать линейку продуктов, до ценообразования продукта или услуги и структурирования комиссии с продаж.

Наиболее распространенным применением этого показателя является сравнение продуктов и определение того, какие выгодно сохранить и от каких стоит избавиться. Если удельная маржинальная рентабельность продукта отрицательна, компания теряет деньги с каждой единицей товара, который она производит, и она должна, либо отказаться от продукта, либо увеличить цены.

Если у продукта есть положительный вклад на покрытие, его, вероятно, стоит сохранить. По словам Найта, это справедливо, даже если «условно рассчитанная прибыль» продукта отрицательна, потому что

«если продукт имеет положительную маржу, он покрывает часть постоянных затрат и увеличивает совокупную прибыль».

Некоторые компании тратят много времени и сил на выяснение вклада на покрытие. Это требует от бухгалтера по управленческому учету тщательного анализа постоянных и переменных затрат. У таких фирм, как GE, большое внимание уделяется изучению продуктов «через призму вклада на покрытие». Это важно для компании, потому что GE является «дисциплинированной фирмой, которая работает в сильно конкурентных отраслях и хочет оперативно избавляться от нерентабельных продуктов».

Вполне вероятно, что лидер подразделения GE управляет портфелем из 70 продуктов и должен постоянно анализировать, как распределять ресурсы. «Как глава подразделения, я буду сокращать продукты, у которых самая низкая маржинальная прибыль, чтобы сосредоточить ресурсы на развитии бизнеса и увеличении прибыли», – говорит Найт.

Конечно, у GE есть много ресурсов для выполнения этого анализа. Но не только GE должен делать этот расчет – каждая компания должна определять вклад на покрытие. Это критический взгляд на прибыль, во многом потому, что он обязывает вас понимать структуру затрат вашего бизнеса.

Рейтинг
( 1 оценка, среднее 5 из 5 )
Загрузка ...